Kepler Cheuvreux
Kepler: Köp Embracer inför rapport
Samtidigt sänks riktkursen till 121 kronor från 132 inför rapporten.
Analyshuset ser Q4 som det andra kvartalet i rad som varit stabilt, och som hjälpts av stark utveckling för Kingdom Come: Deliverance 2. Förväntningarna för ebit i Q4 och 2025/2026 höjs trots negativa valutaeffekter.
Kepler ser tre potentiella triggers för aktien: ett stabilt kvartal, stor ökning av spelsläpp under 2025/2026 och den planerade avknoppningen av Coffee Stain.
“Aktien har gått ned 25% sedan vi satte vår behåll-rekommendation i februari och vi tycker att detta är en bra ingångspunkt. Därför uppgraderar vi vår rekommendation från behåll till köp men sänker riktkursen från 132 kronor till 121 kronor, vilket återspeglar en mer konservativ värderingsstrategi”, heter det.
Aktien faller idag 7% till 92,65 kronor på en allmänt blodröd börs som är är ned över 6%.
Kommentera artikeln
I samarbete med Ifrågasätt Media Sverige AB (”Ifrågasätt”) erbjuder Afv möjlighet för läsare att kommentera artiklar. Det är alltså Ifrågasätt som driver och ansvarar för kommentarsfunktionen. Afv granskar inte kommentarerna i förväg och kommentarerna omfattas inte av Affärsvärldens utgivaransvar. Ifrågasätts användarvillkor gäller.
Grundreglerna är:
- Håll dig till ämnet
- Håll en respektfull god ton
Såväl Ifrågasätt som Afv har rätt att radera kommentarer som inte uppfyller villkoren.