Emissionsguiden
Bottennapp i Eliceras nyemission
Bioteknikbolaget Elicera Therapeutics har publicerat utfallet för sin företrädesemission av units. Teckningsgraden exklusive garanter blev 13,7% varav 12,8% tecknades med stöd av teckningsrätter och 0,9% utan.
Emissionen var säkrad till 43% genom tecknings- och garantiåtaganden. Garanterna tecknar 29,3% av emissionen.
Elicera tillförs 19,7 Mkr efter emissionskostnader, förutsatt att samtliga garanter väljer kontant ersättning.
Emissionsguiden hissade tidigare fyra flaggor:
- Nyckelpersoners investering
- Aktien handlas ner till teckningskurs
- Stor rabatt (initialt)
- Dåligt garantiupplägg
TVÅ RETROAKTIVA FLAGGOR
Emissionsguiden hissar två flaggor retroaktivt. Den ena för ”Ej fulltecknad emission”, vars generella formulering lyder:
En nyemission som inte blir fulltecknad talar för att det är något fel på bolaget eller värderingen.
Den andra flaggan hissas för att garanterna tilldelas en stor andel:
Garanter som tilldelas aktier är ett svaghetstecken i sig plus en indikation om kommande säljtryck i aktien.
Garanterna tecknade units för 18,8 Mkr av totalt 27,6 Mkr. Det motsvarar 68,1% av det faktiska emissionsbeloppet vilket leder till en flagga.
Eftersom Elicera endast fick in 43% av emissionsbeloppet svällde emissionskostnadernas andel. Kostnaderna om 7,9 Mkr kan översättas till 28,7% av emissionen, jämfört med de 12,3% som hade gällt vid fulltecknat erbjudande.
Elicera har avstått från att kommentera.
Totalt antal flaggor för emissionen landade därmed på sex. Emissionsguiden sätter punkt för sin bevakning av kapitalanskaffningen.
Kommentera artikeln
I samarbete med Ifrågasätt Media Sverige AB (”Ifrågasätt”) erbjuder Afv möjlighet för läsare att kommentera artiklar. Det är alltså Ifrågasätt som driver och ansvarar för kommentarsfunktionen. Afv granskar inte kommentarerna i förväg och kommentarerna omfattas inte av Affärsvärldens utgivaransvar. Ifrågasätts användarvillkor gäller.
Grundreglerna är:
- Håll dig till ämnet
- Håll en respektfull god ton
Såväl Ifrågasätt som Afv har rätt att radera kommentarer som inte uppfyller villkoren.